Vývoj, kurz, aktuálna cena a hodnota zlata online|2023|

Zlato je drahý kov. Má emocionálnu, kultúrnu a finančnú hodnotu. Rôzni ľudia na celom svete kupujú zlato z rôznych dôvodov. Často ovplyvnených radom národných socio-kultúrnych faktorov, miestnymi trhovými podmienkami a makroekonomickými faktormi. V tomto článku sa budeme venovať vývoju kurzu ceny zlata, aká je aktuálna cena zlata a čo všetko ovplyvňuje cenu zlata.

Aktuálny vývoj ceny zlata: graf

Cena zlata – Vývoj ceny zlata za 20 rokov / ročný vývoj ceny zlata: tabulka

Aktuálna cena zlata za 1 trójsku uncu (oz) v eurách / kurz zlata

1 trójska unca (oz) = 31,1035 g
1 trójska unca (oz) = 0,0311035 kg

Trójska unca je tradičná jednotka hmotnosti zlata, platiny a iných drahých kovov. Názov pochádza zo stredoveku z francúzskeho mesta Troyes.

Zlato ako investičné aktívum

Rôznorodé využitie zlata v klenotníctve, technológii a centrálnymi bankami a investormi znamená, že sektory na trhu so zlatom sa dostávajú do popredia v rôznych bodoch globálneho ekonomického cyklu. Táto rôznorodosť dopytu a samovyvažujúca sa povaha trhu so zlatom podporujú silné vlastnosti zlata ako investičného aktíva.

Moderný trh so zlatom je obrazom rozmanitosti a rastu. Od začiatku 70. rokov 20. storočia sa objem vyprodukovaného zlata každý rok strojnásobil. Zlato teraz nakupuje oveľa rozmanitejšia skupina spotrebiteľov a investorov ako kedykoľvek predtým v histórii.

Dole uvedený graf ukazuje aktuálnu cenu zlata za obdobie dvadsiatich rokov v eurách za 1 KG zlata.

Cena rýdzeho zlata sa stanovuje dvakrát denne na Londýnskej burze (LBMA) vo forme tzv. fixu. Táto cena sa stanovuje v amerických dolároch (USD), eurách (EUR) a britských librách (GBP) za 1 trojskú uncu pre odber minimálne 1.000 trojských uncí. Najvýznamnejším trhom s fyzickým zlatom je londýnsky trh.

Čo ovplyvňuje cenu zlata

Zlato je komoditou, a tak jeho cena na trhu reaguje na dopyt a ponuku, ktorú ovplyvňujú globálne udalosti. Za posledných 50 rokov prešla cena zlata búrlivým vývojom.

Medzi základné faktory, ktoré ovplyvňujú vývoj ceny zlata na burze, patrí:

Kurz amerického dolára

Na grafe môžete vidieť, že v prípade znehodnotenia dolára cena zlata stúpa a v prípade rastu dolára cena zlata zas klesá.

Inflácia

Zlato je ideálnou poistkou proti rastu cenovej hladiny a zvyšujúca sa inflácia vyvoláva vyšší dopyt po zlate, čo vedie k rastu jeho ceny.

Výšky úrokových sadzieb

Poklesom úrokových sadzieb cena zlata rastie.

Dopyt/Ponuka zlata

K nezanedbateľným faktorom ovplyvňujúcim cenu zlata bezpochyby patrí vzťah ponuky a dopytu. Na strane dopytu ide predovšetkým o šperkárstvo a investičný dopyt. Ponuku potom reprezentuje podiel zlata v rezervách centrálnych bánk, úroveň recyklácie a výška ročnej svetovej produkcie zlata. 

Geopolitika

Pri finančných, politických a iných krízach, kedy panuje finančná a politická neistota, je zlato stále lákavejšie pre fondy, centrálne banky aj drobných investorov.

Fakt, že cena zlata úzko súvisí so svetovou ekonomickou situáciou , dokladá to, že súkromní investori ho kupovali ohromné ​​množstvo v roku 2008. V tom roku vrcholila kríza finančných trhov. Vtedy podľa CPM Group nakúpili 41,7 milióna uncí, v roku 2009 to bolo 37 miliónov uncí.

Aj centrálne banky v roku 2009 nakúpili viac zlata, než ho predali. Pritom posledných niekoľko desiatok rokov od doby, keď prestal platiť tzv. zlatý štandard (krytie mien zlatom), svoje zlato hromadne predávali. Banky totiž považujú zlato za dobré zabezpečenie v čase krízy a bezprostredne po nej. 

V rokoch 1979 a 2008 vyvolala neistota spôsobená svetovými krízami investičné šialenstvo a cena zlata vyletela nahor. Prudký vzostup ceny zlata potom nastal tiež v priebehu koronavírusovej pandémie, ktorá na začiatku roku 2020 zachvátila celý svet. Dopyt po zlate v tomto prípade značne prevýšil ponuku a mnoho distribútorov hlásilo vypredanie.

Platí, že k zlatu sa ľudia s dôverou obracajú najmä v časoch, keď sa obávajú znehodnotenia svojich peňažných prostriedkov.

Súčasné ceny zlata však nezohľadňujú len okamžitú ponuku a dopyt, ale aj očakávania budúcej ponuky a dopytu. Podľa odborníkov platí, že čím menej dostupných informácií, tým väčšia bude volatilita cien.

Ako investovať do zlata na burze

Aká je prognóza vývoja ceny investičného zlata v budúcnosti? Treba mať na pamäti, že zlato je volatilná komodita – zažíva vzostupy a pády, ale v strednodobom až dlhodobom horizonte sa naň môžu investori vždy spoľahnúť. Pre každého, kto namiesto špekulácií hľadá istotu, je nenahraditeľnou zložkou vyváženého investičného portfólia.

Vo všeobecnosti majú investori, ktorí chcú investovať do zlata priamo, tri možnosti: môžu si kúpiť akcie firiem ťažiacich zlato, môžu si kúpiť akcie podielového fondu alebo fondu obchodovaného na burze (ETF), ktorý kopíruje cenu zlata. Alebo môžu obchodovať s opciami na komoditnom trhu. Priemerní investori môžu napríklad nakupovať zlaté mince, zatiaľ čo sofistikovaní investori implementujú stratégie využívajúce opcie / futures na zlato.

Kúpa akcí firiem ťažiacich zlato

Ak sa nemôžete dostať priamo k žiadnemu zlatu, vždy sa môžete pozrieť na akcie ťažby zlata. Majte však na pamäti, že akcie zlata sa nemusia nevyhnutne pohybovať v súlade s cenami drahých kovov, pretože ťažobné spoločnosti uspejú alebo zlyhávajú na základe ich individuálnej prevádzkovej výkonnosti a spôsobu, akým rozmiestňujú svoj kapitál a vytvárajú zisky. Ak sú spoločnosti, ktoré kupujete neúspešné, nemáte istotu fyzickej držby kovu.

Na ťažbu zlata sa zameriavajú desiatky spoločností. To investorom dáva veľa možností, avšak iba hŕstka z nich vyniká:

Investovanie do fondov so zlatom

Hoci je to uskutočniteľnejšie ako napríklad kúpa barelu ropy alebo debničky sójových bôbov, vlastníctvo fyzického zlata má svoje úskalia: transakčné poplatky, náklady na skladovanie a poistenie. Investori, ktorí majú záujem o likvidnejší a lacnejší vstup na trh so zlatom, môžu namiesto toho zvážiť podielové fondy.

Napríklad zlaté akcie SPDR (GLD) sú jedným z najstarších ETF svojho druhu, ktorý bol spustený v roku 2004. Akcie sa obchodujú na burze cenných papierov v New Yorku a možno ich kúpiť alebo predať kedykoľvek počas obchodného dňa, rovnako ako akcie. Každá akcia ETF predstavuje jednu desatinu jednorázového zlata.

Napríklad, ak je zlato obchodovanie v hodnotách okolo 1300 $ za uncu, zlatý ETF bude obchodovať za približne 130 $ za akciu. GLD investuje výlučne do drahých kovov, čo investorom poskytuje priame vystavenie cenovým pohybom kovu.

Vo všeobecnosti platí, že zásoby zlata rastú a klesajú rýchlejšie ako samotná cena zlata. Jednotlivé spoločnosti sú tiež vystavené problémom, ktoré nesúvisia s cenami drahých kovov – ako sú politické faktory alebo environmentálne obavy. Investovanie do ETF, ktoré vlastní zlaté akcie, je teda rizikovejším spôsobom hry, no ponúka potenciál zhodnotenia – čo investícia do zlata nie.

Investovanie do futures opcií zlata

Futures kontrakty sú dohody o kúpe alebo predaji komodity alebo aktíva k budúcemu dátumu. Vymieňaná suma a cena sú uvedené v zmluve.

Futures kontrakty na zlato majú dve hlavné použitia. Umožňujú ťažiarom a obchodníkom so zlatom zabezpečiť sa proti klesajúcim cenám. Futures tiež umožňujú investorom a veľkým inštitúciám špekulovať na cenu zlata.

Skúsenejší investori, ktorí nechcú riskovať veľa kapitálu, môžu zvážiť opcie na futures na zlato alebo opcie na zlaté ETF. Tieto zmluvy predstavujú právo – ale nie povinnosť – kúpiť alebo predať aktívum (v tomto prípade zlato) za konkrétnu cenu na určitý čas. Opcie je možné použiť bez ohľadu na to, či si myslíte, že cena zlata stúpa alebo klesá. Ak hádate zle, maximálne riziko spojené s nákupom opcií je poplatok, ktorú ste zaplatili za uzavretie zmluvy.

Opcie na SPDR Gold Shares ETF sú dostupné aj pre investorov a možno ich obchodovať na štandardnom investičnom účte, ktorý získal schválenie na obchodovanie s opciami. 

Investovanie do fyzického zlata

Do fyzického zlata môžete investovať v rôznych formách a veľkostiach, pričom každá má svoje vlastné charakteristiky a náklady. 

Zlaté tehly

Zlato sa často vzťahuje na zlato v hromadnej forme, napríklad vo forme tehličiek alebo ingotov. Typicky sa zlaté tehličky odlievajú a ingoty sa lisujú (lacnejšia výrobná metóda). Výsledkom je, že tehličky majú vyššiu prémiu alebo dodatočné náklady oproti dennej spotovej cene zlata ako ingoty.

Väčšinou sú označené rýdzosťou, pôvodom, hmotnosťou a miestom, kde boli razené. Nie všetko zlato je rovnaké, najmä pokiaľ ide o rýdzosť a hmotnosť. Zlato investičného stupňa má čistotu minimálne 99,5 %

Tehličky a ignoty predávajú banky a obchodníci so zlatom. Banky často ponúkajú fyzické zlato za nižšiu prirážku ako díleri, ale nájsť pobočku, ktorá ho skutočne má, môže byť ťažšie.

Zlaté mince

Razené mince sú ďalším bežným spôsobom nákupu fyzického zlata. Nezamieňajte si ich so starými vzácnymi mincami, ktoré zbierajú numizmatici, tieto mince sú nové, razené vládami pre investorov. Ceny, ktoré získajú, sú založené na ich obsahu zlata — alias ich „hodnote taveniny“ — plus 1%-5% prémia.

Razené zlaté mince sú dostupné vo veľkých bankách, u predajcov mincí, investičných firiem a predajcov drahých kovov.

Čo je zlato

Zlato je jedným z najhustejších kovov. Je to najviac kujný a ťažný kov; 1 unca (28 g) zlata môže byť vyrazená na 300 štvorcových stôp. Ide o mäkký kov, ktorý je zvyčajne legovaný, aby mal väčšiu pevnosť. Je dobrým vodičom tepla a elektriny a nie je ovplyvnený vzduchom a väčšinou činidiel.

Zlato sa v šperkoch zvyčajne leguje, aby získalo väčšiu pevnosť, a výraz karát popisuje množstvo prítomného zlata (24 karátov je čisté zlato). Odhaduje sa, že všetko zlato na svete, doteraz rafinované, by mohlo byť umiestnené v jednej kocke 20m na strane.

Najbežnejšie zlúčeniny zlata sú chlorid zlatitý (AuCl 3 ) a kyselina chlóraurová (HAuCl 4).

Zmes jedného dielu kyseliny dusičnej s tromi dielmi kyseliny chlorovodíkovej sa nazýva aqua regia (pretože rozpúšťala zlato, kráľ kovov). Nie je ovplyvnený vzduchom a väčšinou činidiel.

Zlato je tvárne a lesklé, čo z neho robí dobrý kovoobrábací materiál. Z chemického hľadiska je zlato prechodný kov. Prechodné kovy sú jedinečné, pretože sa môžu spájať s inými prvkami nielen pomocou ich vonkajšieho obalu elektrónov (záporne nabitých častíc, ktoré sa točia okolo jadra), ale aj pomocou dvoch vonkajších obalov. Stáva sa to preto, že veľký počet elektrónov v prechodných kovoch narúša obvyklé usporiadané triedenie elektrónov do obalov okolo jadra.

Druhy karátového zlata

24 karátové zlato má čistotu 99,99 %. Štandardný typ zlata, ktorý sa obchoduje na medzinárodnom trhu.

22 karátové zlato sa skladá z 91% čistého zlata a 9% nečistôt, ktoré sa pridávajú, aby bolo možné vyrábať šperky rôznych vzorov a tvarov. Výrobky z 22 k zlata sú často vyrazené pomocou pečatí 916.

20 karátové zlato je 83% zlato, zatiaľ čo 17% ostatné kovy. 20 000 produktov obsahuje 833 známok.

18 karátové zlato obsahuje 25% nezlatých materiálov, šperky tohto typu sú vyrazené pečaťou 750 a sú lacnejšie ako ostatné karátové zlato kvôli nízkej kvalite.

Výrobky zo 16 karátové zlata sú zapečatené pečiatkou 666. Jeho kvalita zlata je nižšia ako u vyššie uvedených typov. Má 34 % iných materiálov.

Podobne 14 karátové zlato obsahuje 58% zlata a zvyšok iných materiálov.

Zlato ako istota proti zlým časom

Pre svoje jedinečné vlastnosti je zlato jediným materiálom, ktorý je všeobecne akceptovaný výmenou za tovary a služby. Vo forme mincí alebo zlatých prútov hrá zlato príležitostne hlavnú úlohu ako vysoká nominálna hodnotná mena, hoci striebro bolo vo všeobecnosti štandardným prostriedkom platieb vo svetových obchodných systémoch. 

Zlato začalo slúžiť ako podklad pre papierové menové systémy, keď sa v 19. storočí rozšírili a od 70. rokov 19. storočia až do 1. svetovej vojny bol zlatý štandard základom pre svetové meny. Hoci oficiálna úloha zlata v medzinárodnom menovom systéme skončila v 70. rokoch 20. storočia, tento kov zostáva vysoko uznávaným rezervným aktívom.

Približne 45 percent všetkého svetového zlata vlastnia vlády a centrálne banky na tento účel. Zlato je stále akceptované všetkými národmi ako prostriedok medzinárodných platieb. 

Väčšina vyťaženého zlata sa skladuje ako tehličky. Vo veľkej miere sa však používa aj v šperkoch, či už v čistej forme alebo ako zliatina. Výraz „karát“ označuje množstvo zlata prítomného v zliatine. 24-karátové zlato je čisté, no je veľmi jemné. Bežne sa používajú zliatiny 18- a 9-karátového zlata, pretože sú odolnejšie.

Kov sa používa aj na razenie mincí a v niektorých krajinách sa používa ako štandard pre peňažné systémy.

Zlato môže byť rozbité na veľmi tenké pláty (zlaté listy), ktoré sa používajú v umení, na dekoráciu a ako architektonický ornament. Galvanické pokovovanie sa môže použiť na pokrytie iného kovu veľmi tenkou vrstvou zlata. Používa sa v prevodoch do hodiniek, umelých kĺboch ​​končatín, lacných šperkoch a elektrických konektoroch.

Je ideálny na ochranu elektrických medených komponentov, pretože dobre vedie elektrický prúd a nekoroduje (čo by prerušilo kontakt). Tenké zlaté drôty sa používajú vo vnútri počítačových čipov na výrobu obvodov.

Historický vývoj ceny zlata

Zlato je známe je z prvých kovov, ktoré sa opracovávali. Hlavne preto, že sa nachádzalo ako nugety alebo častice v korytách potokov. Zlaté predmety obsahovali aj kráľovské hroby starovekého Uru (moderný Irak), ktorý prekvital v rokoch 3800 až 2000 pred Kristom.

Razba zlatých mincí začala okolo roku 640 pred Kristom v Lýdskom kráľovstve pomocou elektra, pôvodnej zliatiny zlata a striebra. Prvé mince z rýdzeho zlata boli razené za vlády kráľa Kroisa, ktorý vládol v rokoch 561 – 547 pred Kristom.

Cisár Augustus, ktorý vládol v starovekom Ríme od roku 31 pred Kristom do roku 14, stanovil cenu zlata na 45 mincí za libru. Inými slovami, libra zlata stála 45 mincí.

K ďalšiemu prehodnoteniu došlo v období rokov 211 až 217 n. l., za vlády Marca Aurelia Antonina, ktorý znížil hodnotu na 50 mincí za libru zlata. Od roku 284 nl do 305 nl Dioklecián ďalej znehodnotil zlato na 60 mincí za libru.

Konštantín Veľký ju v rokoch 306 až 337 znížil na 70 mincí za libru.

V roku 1257 stanovila Veľká Británia cenu za uncu zlata na 0,89 libry. Každé storočie zvýšilo cenu približne o 1 libru takto:

• 1351: 1,34 libry
• 1465: 2,01 libry
• 1546: 3,02 libry
• 1664: 4,05 libier
• 1717: 4,25 libier

V roku 1800 väčšina krajín tlačila papierové meny, ktoré boli podporované ich  hodnotou v zlate. Toto bolo známe ako „ zlatý štandard “. Krajiny držali dostatok zlatých rezerv na podporu tejto hodnoty.

História zlatého štandardu v Spojených štátoch začala v roku 1900. Zákon o zlatom štandarde stanovil zlato ako jediný kov na splatenie papierovej meny. Hodnotu zlata stanovila na 20,67 USD za uncu.

Veľká Británia držala zlato na úrovni 4,25 libry za uncu až do Bretton-Woodskej dohody z roku  1944 . Vtedy väčšina rozvinutých krajín súhlasila s fixáciou svojich mien voči americkému doláru, pretože Spojené štáty vlastnili 75 % svetového zlata.

Ako sa ťaží zlato

Ľudia v prilbách pracujúci pod zemou sú to, čo často prichádza na myseľ pri pomyslení na to, ako sa ťaží zlato. Ťažba rudy je však len jednou etapou v dlhom a zložitom procese ťažby zlata. Dávno predtým, ako bude možné ťažiť akékoľvek zlato, je potrebné uskutočniť významný prieskum.

Tak sa určí veľkosť ložiska, ako aj to, ako rudu ťažiť a spracovať efektívne. V priemere trvá 10 až 20 rokov, kým je zlatá baňa vôbec pripravená na výrobu materiálu, ktorý možno rafinovať.

Nákladné ložiská, ako sú korytá potokov, kde ľudia môžu ryžovať zlato, nie sú typickými miestami, ktoré využívajú komerčné spoločnosti na ťažbu zlata.

Proces začína, keď geológovia odoberú vzorky rudy, aby určili najlepšie miesta pre spoločnosti na ťažbu. Keď banskí inžinieri vedia, kde sa zlato nachádza a aké ďalšie materiály ho obklopujú, môže sa začať proces ťažby. Ak sa zlato nachádza blízko povrchu, ťaží sa technikou povrchovej ťažby.

Zlato, ktoré sa nachádza hlbšie pod povrchom, sa zbiera metódami podzemnej ťažby. Veľké kusy rudy sa rozrobia na menšie kúsky a potom sa kúsky s veľkosťou zrna piesku zmiešajú s roztokom kyanidu, čím vznikne vodnatá zmes podobná bahnu.

Okrem kyanidového spracovania sa zlatá ruda spracováva aj gravitačnou separáciou. Pokročilá technológia umožnila, aby sa množstvo vyťaženého a spracovaného zlata v priebehu rokov neustále zvyšovalo. Napríklad celosvetová produkcia zlata v roku 2006 bola 2360 metrických ton.

Od roku 2013 sa toto číslo vyšplhalo na 2770 metrických ton. S neustálym pokrokom v ťažobnej technológii bude tento trend rastu pravdepodobne pokračovať.

Záver článku

Mali by ste investovať do zlata? Hoci sa zlato zvyčajne stáva súčasťou konverzácie v časoch hospodárskej krízy alebo politickej neistoty, zlato ako súčasť vášho portfólia má zmysel kedykoľvek – ako diverzifikátor vášho majetku, ak už nič iné. 

Veľa ľudí sa bojí investovania a preto radšej nechávajú svoje peniaze na sporiacom účte, tam však sotva dosiahnu zúročenie 2%. Inflácia na Slovensku však dosahuje aj 2,5%. Svoje peniaze tak nezhodnocujú, práve naopak. Preto je investovanie do zlata možnosťou, ako svoje peniaze skutočne efektívne a dlhodobo zhodnotiť.

Zlato môže byť dobrým investičným aktívom ako súčasť vyváženého portfólia . Zlato sa môže pochváliť najvyššou likviditou na komoditných trhoch a jeho hodnota sa v priebehu času častejšie zvyšuje.

Ak by ste pred 30 rokmi investovali 1200€  do zlata, odvtedy sa zvýšilo o viac ako 500 %. To znamená, že vaša pôvodná investícia mohla mať hodnotu viac ako 6000€.

Ale koľko investovať a akou formou investovať, závisí od vašej vlastnej tolerancie voči riziku a túžby po pohodlí. Taktiež je na vás rozhodnúť sa, či chcete do investovať do zlata online, alebo uprednostníte tradičnejšie spôsoby.